Modulo 13 Semana 3 ¿Para que ahorrar?

Costo Anual Total

La situación crediticia en nuestro país es compleja: hay gran necesidad y las entidades capaces de dar crédito suelen tomar ventaja. No sólo aparecen entidades que dan créditos con altas tasas sino que en ocasiones, uno no sabe en realidad qué otra cantidad cobran las entidades cuando otorgan un crédito: seguro, anualidades, apertura del crédito, comisiones, entre otros.

En el 2009 el Banco de México estableció el CAT: Costo Anual Total. Es una medida que debe cumplir toda aquella entidad que otorgue préstamos, así como publicar junto con su oferta. Busca ser una medida objetiva que contribuye a comparar créditos y también a saber qué tanto conviene un crédito y el costo por obtenerlo.

Así define el Banco de México al CAT:

CAT

Costo Anual Total de financiamiento expresado en términos porcentuales anuales que, para fines informativos y de comparación, incorpora la totalidad de los costos y gastos inherentes a los créditos.

Crédito no bancario

Crédito no bancario

Existen entidades financieras que también dan crédito, por ejemplo, para comprar una vivienda. Tal es el caso del Fovissste o Infonavit. También, crédito para que puedas adquirir algún electrodoméstico (estufa, lavadora), muebles (recámaras) o  equipo en general (computadoras, pantallas). Finalmente, también hay entidades que dan crédito vía préstamo por medio del empeño de algún bien como garantía: joyas, computadoras, televisiones y otros que se considere tienen un valor.

Organizaciones auxiliares de crédito

Casas de bolsa. Ofrecen sus servicios para poner en contacto la oferta y la demanda de valores emitidos o garantizados por terceros, (acciones de empresas o títulos de deuda).

Las sociedades auxiliares de crédito son especialistas en ámbitos financieros específicos, algunos de los cuales no son atendidos por la banca o que lo hacen de manera parcial y marginal; en otros casos son actividades muy especializadas o que se realizan en regiones o zonas del país muy localizadas. En todos los casos, cumplen con un papel de complementación y diversificación de las actividades bancarias y financieras, como podrás darte cuenta en el siguiente cuadro:

Crédito bancario

De acuerdo con una comparación hecha a partir de información publicada en el sitio web de la Condusef, se tiene un panorama sobre los instrumentos de crédito que los bancos ofrecen. Finalmente, una cultura financiera requiere información y comparación:

Instrumento crediticio	Garantía	Posibles tasas de interés	Para que sirve	Plazo
Crédito hipotecario	Casa o departamento	Entre 10 y 15% anual	Comprar o remodelar la vivienda	Hasta 30 años
Crédito automotriz	Auto o camioneta	Entre 9 y 11% anuales	Compra de vehículo
Préstamo personal	Ø Nómina (salario) Ø Inversiones propias en el banco	Alrededor del 18% anual	Pagar algun imprevisto	De 12 hasta 36 meses

Tasas de interés

La tasa de interés es el porcentaje (o proporción) que el acreedor cobrará por dar el crédito. Se establece el porcentaje y se tiene que establecer el periodo, aunque si no se dice, se suele entender que el interés es anual.

Analiza el siguiente ejemplo:

Andrés ha solicitado una línea de crédito a su Banco para echar a andar su negocio. La institución puede prestarle hasta cierto límite de dinero, pero él sólo puede hacer uso de lo que realmente necesita. En el contrato se estableció que el Banco le cobrará una tasa anual del 15% de lo que vaya retirando de su crédito. Si Andrés usa $5,000 de su crédito, al final del año estará debiendo al banco $5,750. Éstos son los cálculos

Intereses: 5,000 * 0.15 = 750

Deuda: 5,000 + 750 = 5,750  

Pero si el Banco le pide liquidar todo al mes, Andrés deberá:

Intereses: 5,000 * (.15/12) = 62.50

Deuda: 5,000 + 62.50 = 5,062.50

O quizá, él pactó pagar a los 50 días, por lo que debe convertir la tasa anual a la tasa diaria y multiplicarla por 50 días:

Intereses: 5,000 *((0.15/360) * 50) = 104.16

Deuda: 5,000 + 104.16= 5,104.16

En este ejemplo se usa un interés simple porque el capital prestado siempre será el mismo. Se manejan años de 360 días.

Observa que el monto de la deuda (M) es igual al capital original (C) más intereses (i). Los intereses se calculan multiplicando el capital original por la tasa de interés por el tiempo(t).

M = C + Cit = C(1+it)

La tasa de interés y el tiempo tienen que estar en las mismas unidades (días, meses, años).

Interés compuesto

El interés compuesto se da cuando el deudor no paga los intereses a su vencimiento. De este modo, lo que no se haya pagado se convierte en deuda y el capital se incrementa. Así, los intereses aumentan para el siguiente periodo, ya que, aunque siempre hay una misma tasa, el capital se va incrementando sucesivamente junto con los intereses. Dicho de otro modo, el interés produce a su vez más intereses.

Veamos un ejemplo de un crédito de $10,000 con una tasa del 18% anual contratado a 6 años, el cual nunca fue pagado y se acumularon los intereses. Observa cómo se va incrementando el interés simple: cada año sólo se incrementa $1,800 correspondientes a los intereses (10,000 * 0.18).

Otra manera de calcular el interés simple de este crédito es con la fórmula mencionada, donde t = 6 debido a que son seis años:

M = C(1+it) = 10,000 (1+ (.18) (6)) = 20,800

Pero ahora nota cómo crece el interés compuesto: a partir del segundo año, hay un nuevo capital: $11,800 y los intereses se calculan sobre el nuevo capital: 11,800 * 0.18 = 2,124 ¡Mucho mayores que los $1,800 del interés simple! Así que sólo al finalizar el segundo año se deben: $11,800 + $2,124 = $13,924.

Diferencia entre el interés simple y el interés compuesto
Año	Monto al fin de año	Interés simple	Monto al fin de año	Interés compuesto
0	10000.00	0.00	10000.00	0.00
1	11800.00	1,800.00	11,800.00	1,800.00
2	13600.00	1,800.00	13,924.00	2,124.00
3	15400.00	1,800.00	16430.32	2506.32
4	17200.00	1,800.00	19387.77	2957.45
5	19000.00	1,800.00	22877.56	3,489.79
6	20800	1,800.00	26995.52	4117.96

Esta forma de interés compuesto se calcula con la siguiente fórmula que comprobaremos con este ejemplo. Además, es importante notar que ésta es la manera como la mayoría de los dadores de crédito calculan la nueva deuda si es que el acreedor no paga a tiempo.

Interés compuesto:

M = C (1+i) n

En el ejemplo, C = $10,000, i =0.18, n = 6

M = 10,000 (1.18)6 = $26,995.54

Crédito

El crédito es una transacción financiera en la que una persona, llamada deudor, accederá a una cierta cantidad de dinero la cual deberá devolver a la institución o persona que se lo haya prestado (el acreedor). Los términos del crédito son fijados por el acreedor: la tasa de interés y el plazo en el que la deuda, o parte de ella, será pagada.

La operación de crédito consiste en una cesión de derechos de propiedad, en la que una parte, el propietario del dinero, concede al segundo, por un tiempo e interés determinados, el uso de su propiedad (comúnmente dinero).

En el lenguaje financiero se hace la distinción entre crédito y préstamo. Ambos conceptos se usan de manera indistinta entre la población. En este sentido, cuando se usa la palabra crédito, se refiere a la disponibilidad de una suma de dinero a la cual puede acceder una persona o empresa sin que de manera necesaria tenga que acceder a la cantidad total. Es el caso de las tarjetas de crédito. La disposición de una parte o del total involucra el cobro de una tasa de interés, la cual se recalcula en periodos específicos cuando no se liquida a su vencimiento.

En el caso de un préstamo, el término se refiere a una cantidad, un plazo y una tasa de interés específicas. Hay diferentes modalidades, como el pago (o amortización) en fechas especificadas de antemano, o tasas de interés aplicadas de manera periódica también en fechas predeterminadas.

Amortización

Es el pago que se realiza en periodos o fechas específicas para disminuir una deuda.

Para el retiro

Es un hecho que no es posible trabajar toda la vida, llegará un momento en el que es necesario dejar de trabajar para descansar y disfrutar de lo que hemos logrado a lo largo de nuestra vida laboral. Por ello, es de suma importancia estar consciente de esta realidad y prepararse para poder gozar de un retiro cómodo.

En México, la edad oficial de retiro laboral es a los 65 años, mientras que la edad promedio que vive una persona en México es de 74.7 años según el INEGI. Esto quiere decir que si consideramos que una persona se ajusta como mínimo a las estadísticas tendrá once años al menos para mantenerse por sí misma. De este modo, tomando en cuenta también que mientras más grande sea una persona es más probable que se manifiesten diversos padecimientos, pensar en un plan para el retiro resulta un aspecto esencial a considerar que muchas personas no toman en cuenta y cuando son conscientes puede llegar a ser demasiado tarde.

En México se ahorra obligatoriamente para el retiro 6.5% del Salario Base de Cotización. Al final de la vida laboral de una persona, su fondo de retiro le permitirá contar con aproximadamente 30% de su último sueldo.

Para alcanzar una pensión mejor, como de 70% de su sueldo, una persona tendrá que duplicar su ahorro, es decir, destinado al afore al menos un 13% de su sueldo.

Es por ello por lo que el ahorro se vuelve un factor decisivo para la vida de las personas en general. Sin embargo, también existen mecanismos financieros que se encargan de gestionar parte de este rubro, tales como las Administradoras de Fondos para el Retiro, (AFORES), instituciones financieras privadas de México, que administran fondos de retiro y ahorro de los trabajadores afiliados al Instituto Mexicano del Seguro Social (IMSS) y al Instituto de Seguridad y Servicios Sociales de los Trabajadores al Servicio del Estado (ISSSTE). Su funcionamiento está regulado por la Comisión Nacional del Sistema de Ahorro para el Retiro (CONSAR) y autorizado por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público (SHCP).

La Afore es un mecanismo de inversión destinado para nuestro retiro.

Un mecanismo adicional a la Afore, son los planes personales para el retiro. Algunas de las empresas que pueden hacerte un plan y ofrecerte este servicio son las aseguradoras, los bancos, las casas de bolsa, las administradoras de fondos para el retiro, y las sociedades operadoras de sociedades de inversión (Wolfgang, 2014).

Los planes personales de retiro son cuentas de inversión destinados para ser utilizados cuando llegues a los 65 años (o antes en caso de invalidez o incapacidad). Debido a lo anterior es conveniente revisar los rendimientos, las comisiones, los plazos, la deducibilidad de impuestos, y analizar si este u otro de los mecanismos  de los cuales se ha tratado es el más conveniente. Invertir y ahorrar es para todo público; no se necesita tener un perfil financieramente sofisticado para poder participar, solo voluntad y disciplina. Sin embargo, con lo estudiado y analizado en este tema de dará uno cuenta que existen diversos factores que se ven involucrados en un ahorro o una inversión, y que estos no dependen de ti, sino de la economía nacional e internacional.

Una herramienta de gran utilidad para entender las inversiones, o bien, un plan de ahorro lo puedes  hacer revisando el sitio web www.consar.gob.mx, que es el sitio de la CONSAR y proporciona una gran cantidad de información al respecto y de acuerdo con distintas situaciones.

Bienes muebles e inmuebles

Bienes inmuebles

Los bienes inmuebles son aquellos que están ligados al suelo, de modo inseparable, física o jurídicamente. Por ejemplo: terrenos, casas, fincas, que imposibilita la separación sin daños a los mismos, pues forman parte del terreno o están anclados a él. También conocido como Bienes raíces. Éstos no pierden valor, pues incluso su valor puede aumentar por diferentes circunstancias. Es decir, se revaloran con el tiempo y por lo que sucede en su entorno. Tal es el caso cuando a una colonia se le dota de infraestructura o equipamiento urbano (pavimentación, electricidad, agua, escuelas, mercados y otros más), en cuyo caso las empresas inmobiliarias suelen denominar como “aumento de plusvalía”.

La adquisición de éstos también es un respaldo para solicitar un crédito o préstamos a alguna institución bancaria o hipotecaria. Comprar un terrero, casa o tipo de vivienda para fines comerciales será rentable, pues aumentan su precio y, en caso de que dicho bien inmueble se utilice para la industria, se puede absorber la deuda con las ganancias. Pero también son el foco en que se pone atención, pues los mismos bancos lo usarán de prenda en caso de que la deuda no pueda liquidarse.

Bienes muebles

Los bienes muebles son aquellos que pueden trasladarse de un lugar a otro, manteniendo su integridad, además de la integridad del lugar donde fueron sustraídos y donde serán depositados. Sin embargo, éstos, por su uso y desgaste, se convierten en obsoletos y pierden su valor original. Un ejemplo claro, son las computadoras.

Si trabajas en una empresa, o bien, piensa en la mayoría de los trabajadores del sector público, sabrás que en el espacio laboral, se cuenta con material de papelería, de industria, de fabricación, etc. Cuando ocurre dejar el espacio laboral, por renuncia o cualquier otra circunstancia se debe realizar, en algunos casos, un informe de los bienes materiales que se contaban al ingresar al trabajo y que material se cuenta ahora que se retira de ese espacio. Y así pueden mencionarse otros ejemplos, como en una escuela, si reciben un apoyo económico, se debe generar un informe de los bienes muebles adquiridos con tal apoyo.

Una pareja debe tener un informe de los bienes muebles e inmuebles que tiene cada individuo antes de contraer matrimonio y los que adquieren en el curso de éste. En caso de divorcio y de acuerdo con el motivo por el que ocurra, será más sencillo tener un reparto de los bienes según corresponda la ley.

Depreciación

Es el importe de la pérdida de valor en el transcurso del tiempo debido a la inflación, desgaste y obsolescencia de los activos fijos propiedad de las familias o empresas.

Inversión bancaria

Introducción

Para el ahorro existen diversas maneras, desde las más sencillas o cotidianas como los ahorros que se hacen con familiares y amigos denominadas "tandas", hasta las más complejas y por parte de instituciones de ahorro o bancos, pero que no necesariamente son inversiones. Por ejemplo, existen empresas con planes de inversión, que, aunque son más complejas, no significan difíciles ni imposibles, sólo basta analizar cada plan de acuerdo con tus necesidades, ingresos y egresos.

Tanda.

Es un sistema de ahorro donde los participante le proporcionan a un encargado o coordinador una misma cantidad de dinero por un tiempo determinado. Por ejemplo, son 10 participantes, y el pago semanal es de $200.00. Al cabo de diez semanas ahorras $2,000.00. Las semanas se enumeran, supongamos que a la quinta semana se te dará el ahorro semanal de todos los participantes, sin considerar tu aportación de esa semana, se te darán $2,000.00. Pero seguirás aportando los $200.00, por el resto de las siguiente 6 semanas. Es un claro ejemplo de ahorro pero no de inversión pues no se obtienen ganancias.

Depósitos bancarios

Los bancos son intermediarios entre los que tienen un dinero sobrante (ahorran) y los que lo necesitan para realizar inversiones.

En el primer caso, que corresponde a este tema, hay una diversidad de formas de depositar el dinero en el banco, las cuales se pueden reordenar en dos grupos: las que ofrecen algún tipo de rendimiento y las que sirven exclusivamente para facilitar el movimiento del dinero. En el primer caso se encuentran las cuentas de ahorro o depósitos a plazo fijo y las segundas, por ejemplo, las cuentas de cheques.

Cuentas bancarias

Las cuentas bancarias se pueden dividir en cuentas de ahorro y cuentas transaccionales. Las cuentas de ahorro, por lo general, son a plazo, es decir, el dinero depositado sólo puede retirarse después de transcurrido un tiempo determinado. Dicho plazo puede variar según las características de las cuentas que ofrecen los bancos. En contraste, en las cuentas transaccionales el dinero depositado puede retirarse en cualquier momento. A estas últimas se les conoce también como cuentas de depósito a la vista.

El dinero puede ser retirado de cualquier cuenta bancaria utilizando distintos medios de disposición, como los cheques, las tarjetas de débito y las transferencias electrónicas. Asimismo, el dinero puede retirarse a través de diversos canales, como las ventanillas de las sucursales bancarias, los comisionistas bancarios y los cajeros automáticos.

En México, los bancos ofrecen diversos tipos de cuentas de ahorro y transaccionales. Entre las primeras están los instrumentos de ahorro o inversión , como los pagarés bancarios y los certificados de depósito. Entre las segundas están las cuentas de cheques, las cuentas de depósito a la vista, las cuentas básicas de nómina y las cuentas de nómina, entre otras.

La mejor cuenta bancaria para una persona dependerá de lo que ésta quiera hacer con su dinero, si no tiene necesidad de utilizarlo y quiere ahorrarlo por un periodo largo, entonces le convendrá una cuenta a plazo que le reditúe los mayores intereses. Si, por el contrario, la persona quiere disponer de ese dinero en el corto plazo, entonces le convendrá una cuenta transaccional con disponibilidad inmediata.

Aspectos a considerar en las inversiones

Existen diferentes aspectos que se deben considerar para invertir. Por ejemplo, tu ingreso, egresos, una meta u objetivo, impuestos, ganancias, rendimiento, inflación, entre otros. Los que se mencionan a continuación resultan muy importantes:

Tasa de inflación

1. Es el aumento generalizado de los precios de los bienes y servicios existentes en el mercado por un periodo largo. Cuando el nivel general de precios sube, con cada unidad de moneda se adquieren menos bienes y servicios. No es inflación cuando el precio de un único bien o servicio aumenta, y no lo es tampoco cuando todos suben, pero tan sólo una vez.

Rendimiento

2. Es equivalente a la productividad, sinónimo de beneficio o rentabilidad.

Como te habrás dado cuenta, el rendimiento depende de la inflación. Mientras la inflación sea mayor, menor sera el rendimiento. En el artículo se mencionan diversos factores y como estos afectan al rendimiento de la inversión realizada. De alguna manera, se debe considerar que también existe un riesgo al invertir, este es otro factor a considerar: riesgo de la inversión.